2014-09-17 16:32:57
基本面回顾：
澳洲联储(RBA)周二公布9月2日会议纪要警告称，利率水平处于纪录低点，有可能加剧房价和债务急剧上升。这再度表明，货币政策不大可能进一步放宽。纪要重申维持利率稳定一段时间可能是最审慎的作法。澳洲联储在9月2日的会议上已经是连续第13个月维持指标利率在2.5%不变。纪要再次重申澳元对经济产生拖累作用，称澳元汇价仍比基于基本面的多数估值为高;澳元对平衡经济的帮助减弱。
德国9月ZEW经济景气指数跌至6.9，高于预期4.8，但低于8月的8.6，触及2012年12月以来低位。自从去年12月创下七年高点以来，该指数就逐月走低。数据显示，9月ZEW经济现况指数从8月的44.3骤降至25.4，远不及预期值40.0。ZEW称，德国经济景气指数下滑已经大幅放缓，但经济环境仍存在巨大的不确定性。该机构同时指出，欧元区经济活动仍令人失望;难以估计苏格兰独立可能带来的影响;西方与俄罗斯之间的制裁与反制裁仍有不断上升的风险。数据显示，欧元区9月ZEW经济景气指数从8月的23.7降至14.2，经济现况指数从-33.8下滑至-43.8。
英国8月CPI年率升幅放缓至1.5%，为5月以来最小升幅，符合市场预期，7月升幅为1.6%;8月CPI月率转为上升0.4%，亦符合预期，7月为下降0.3%。英国8月核心CPI年率上升1.9%，升幅高于7月的1.8%;核心CPI月率转为上升0.5%，7月为下降0.4%。统计局称，通胀面临的最大下行压力来自于汽车燃料、食品、无酒精饮料和家具，而最大的上行压力来自于服装、鞋类、运输服务、酒精和烟草。
美国8月PPI月率持平，预期上升0.1%，前值上升0.1%;年率上升1.8%，符合预期，前值上升1.7%。扣除食品和能源后，美国8月核心PPI月率上升0.1%，年率上升1.8%，均符合预期。数据表明通胀压力温和，美联储应当会不急于加息。
高盛表示，美国联邦公开市场委员会(FOMC)周三利率决议的结果恐怕会出乎大多数市场参与者的预料。撤销利率前瞻指引中“相当长一段时期”的表述会被视作明显地转向鹰派，FOMC只有在经济复苏已经明显得到改善的情况下才会如此行动，但当前并不存在这样的可能性。
今日交易提醒：
1、16：30英国公布8月失业率、至7月三个月ILO失业率和央行会议纪要。市场预期失业率进一步降低，若实际值较好，将有利英镑。会议纪要方面，若少于2名MPC委员要求加息，将利空英镑。考虑到苏格兰公投的政治风险，料央行成员按兵不动的概率较大。
2、17：00欧元区公布8月CPI终值年率。市场预期终值年率较初值持平，若实际值意外遭下修，将打压欧元。
3、20：30美国公布8月季调后CPI月率、未季调年率和第二季度经常帐。市场预期年率增幅低于前值，二季度经常帐赤字大于前值;若实际值总体不及预期，将打压美元。
4、周四凌晨2点美联储公布利率决定、最新经济预期，并于2点半举行新闻发布会。市场大多预期美联储会暗示加息，可能修改前瞻指引;若纪要总体呈鹰派，将提振美元;但若意外呈鸽派，将大幅打压美元。
美元指数分析：
周二美元指数最高上涨到84.37，最低下跌到83.86，收盘在84.07。外媒报道称美联储(FED)在周三结束为期两日的货币政策会议后，不太可能改变对近零利率的温和立场。这同部分市场人士的预期形成对比，他们认为美联储可能突然对美国经济转为乐观，并将暗示会提前而不是推迟升息。昨天多位交易员指出美元下滑是因华尔街日报的视频报导。该视频称美联储的声明提及何时将开始升息时可能将沿用“相当一段时间”的时间框架措辞。在看到该视频后，投资人全面抛售美元，但一些市场人士认为上述两种情况都有出现的可能。有美联储“通讯员”之称的记者Jon Hilsenrath稍早时表示，明天联储FOMC(联邦公开市场委员会)声明中“相当长时间内”维持超低利率政策的措辞不会改变。对冲基金SLJ Macro Partners合伙人Stephen Jen表示，“要预计美联储可能这么做的精确时间是非常困难的。”该合伙人并表示，“同我所预期的美联储将在年底前调整措辞相比，是否会在今天、抑或10月及11月会议上调整措辞并没有那么重要。最佳的策略是持有美元多头组合，如果美联储基调意外温和，则增持美元多头。”从技术上来看, 美元昨天大幅下跌，破坏了美元短期的强势走势。美元指数收盘在5日均线之下，一度跌破10日均线，但收盘仍在10日均线之上，意味着美元还没有转为空头走势。如果今天收盘在84.00以下的话，就要小心美元阶段性筑顶的可能了。今天美元指数短线上涨的阻力在84.30—84.35，短线重要阻力在84.55—84.60。今天回调的支持在83.80—83.85，重要支持在83.60—83.65。
主要货币分析：
欧元：1.2988仍为有效阻力。欧元/美元由于进入超卖区，试图挣扎反弹，但反弹动能不够强劲。1小时级别图上，1.2988(2014年9月5日高位)完好。下一阻力看向2014年9月2日低位1.3110附近。若汇价跌破1小时线上的1.2860支撑则暗示跌势或将继续。
英镑：小时图先抑后扬，在上探1.6310受阻后回落，下方支持1.6220。日图隔夜收录螺旋桨后维持在1.6260附近窄幅整理，5/10均线金叉或继续为汇价提供上行动力，短线或倾向震荡上行，阻力看向1.6280/6300。
日元：在连续冲高后，一些列目标先后达成。过去几个交易日汇价走势具有双边行情，即汇价有可能继续冲高也可能面临回调。若汇价回撤至106.93附近，则可让超额多头头寸离场。下修目标看向106.04/105.56。
加元：跌破1.1030支持后大幅下挫，小时图当前汇价在低位有企稳迹象，小幅反弹修正隔夜跌幅，支持1.0970，阻力1.10。日图连续收录两根大阴烛令空头力量加剧，5日均线调头向下，日内汇价或面临继续下滑风险，支持1.0950/30，当前修正为做空提供机会。
