2012-03-02 10:01:09
碧桂园（2007）率先抢闸配股集资，股价一度下挫9%，跌穿配股价，拖累内房股板块全线下滑，负债率料高企的一众内房企如世茂房地产（813）、恒大地产（3333）及富力地产（2777）跌幅介乎8%至10%。分析认为，受到配股集资阴霾困扰，内房股价短期将受压，计划进行股本融资的房企，将难以在此时出击。
碧桂园透过高盛及摩根大通，以先旧后新配售6.77亿股，占扩大后股本3.9%，每股3.23元，较周三收市价3.51元折让7.98%，集资21.9亿元，净额料约21.4亿元，用作资本开支及一般企业用途。完成后，大股东杨惠妍持股由59.83%降至57.5%。
集团同时公布，悉数终止股份掉期。董事认为，提早终止股份掉期，消除股份掉期根据现有条款于2013年2月22日届满时对股份流通及交易的潜在影响，故对集团有利。
2008年2月碧桂园与美林签定价值2.5亿美元（约19.5亿港元）的股份掉期回购合约。碧桂园5年后股价若高于指定价（约6至7元），集团可获利，反之碧桂园要赔偿差额予美林，惟损失最多限于2.5亿美元。该合约原本于2013年到期，但集团去年与美林更改协议，改为只有碧桂园有权优先终止合约。
瑞银发表报告指出，碧桂园配股集资，主要用于抵销股份掉期协议录得的亏损，该协议参考价为6.7元，以碧桂园现价计，预期亏损1.3亿美元，相当于约10亿港元。
