2023-11-13 13:02:04
美银证券：重申敏实集团(00425)“买入”评级 目标价降至27港元
美银证券发布研究报告称，重申敏实集团(00425)“买入”评级，分别下调2023至25年收入预测2%、3%、3%，预计毛利率将续步改善，又将期内盈利预测下调1%、3%、3%，目标价由30港元下调至27港元。公司海外销售增长或继续较本地销售强劲该行指出，考虑到中国和海外市场的汽车市场销售情况，下调公司下半年的销售预测，增速料由上半年的34%放缓至下半年的10%。不过，由于去年下半年的高基数效应，预定下半年的销售仍较今年上半年增长13%。此外，集团对实现2023财年电池外壳业务收入达35亿至40亿元人民币的目标仍然充满信心。集团又对下半年毛利率改善持乐观态度。
美银证券：维持北京首都机场股份(00694)“跑输大市”评级 目标价下调至4港元
美银证券发布研究报告称，将北京首都机场股份(00694)2023至25年纯利预测平均下调约2.5亿元人民币，以反映免税品人均消费较低，抵销人流复苏及母企在特许权合约管理费较低的有利影响。基于免税业务逆风持续，将其目标价由4.5港元下调至4港元，维持评级“跑输大市”。该行指出，今年的免税品人均消费令人失望，在今年上半年及下半年，国际旅客平均消费分别128元及117元人民币，低于疫前310元人民币，主要反映新店重开的步伐较慢，大部分重开面积均属较低消费的店面，以及受周期性因素影响。
瑞银：下调邮储银行(01658)评级至“中性” 目标价降至3.8港元
瑞银发布研究报告称，将邮储银行(01658)2023至25年每股盈测下调7%至16%，目标价由6.6港元下调至3.8港元，其评级由“买入”降至“中性”。公司首九个月税后净利润增长2.4%，首次较一些其他四大银行增长速度慢，故认为今次或是盈利增长的转折点。从正面来看，邮储行对房地产开发商和地方政府融资平台的风险敞口相对较低，或继续对部分估值溢价有保证。
大摩：维持中国中铁(00390)“增持”评级 目标价降至6.1港元
大摩发布研究报告称，考虑到中国中铁(00390)第三季业绩，将2023至25年收入预测分别下调2%、4%及5%，基于建设步伐较预期慢。公司利润率相对地保持平稳，故在2023至25年纯利预测分别下调4%至335亿元人民币、下调6%至354亿元人民币、及下调8%至367亿元人民币。该行将其目标价由6.8港元下调至6.1港元，维持其评级为“增持”。
大和：维持中国人民保险集团(01339)“买入”评级 目标价上调至3.5港元
大和发布研究报告称，维持中国人民保险集团(01339)“买入”评级，将2023年至24年纯利预测下调6%至13%，以反映年初至今资本市场变化，目标价由3.1港元上调至3.5港元。集团年初起实施新业务模式“保险+风险缓释服务+科技”，而今年首十个月，在这些措施帮助下收窄18亿元人民币亏损。此外，中国人民保险集团就天灾赔偿提升风险控制服务模式，例如在台风来临前，对车主提出警示，减少相关财产损失，在天灾之后，向客户提供降低风险的建议报告;在健康保方面，向客户提供健康数据追踪等服务。大和认为，相关服务模式对客户和保险公司均有利。
（亚汇网编辑：静香）
